Forex dynamic hedging

Real hedging dinâmico EA Registrado Jun 2007 Status: Member 24 Posts Caros comerciantes companheiro, primeiro peço desculpas pelo meu Inglês ruim, uma vez que não sou um falante nativo Inglês. Estou postando aqui uma planilha que usamos em nossa empresa (uma empresa européia) para proteger o risco cambial (principalmente contra o dólar americano). Você pode usar o. xls livremente. Ele pode ajudá-lo a entender como fazer uma boa hedging dinâmica e, eventualmente, propor a uma empresa. Seria bom para criar um EA que pode monitorar o mercado e ajustar a posição mãos livres. Para esta pouposis estou pedindo sua ajuda. Não deve ser muito difícil porque a planilha é bastante simples. O exemplo a seguir pode ilustrar o que fazemos e porquê: em 30 de janeiro concluímos um contrato para pagar 1.000.000 USD quando recebemos os bens que compramos. Está programado para receber as boas 5 semanas à frente, já que o bem veio do Extremo Oriente. Em 30 de janeiro os bens nos custaram, digamos, 800.000 euros (EURUSD 1.2500), mas cinco semanas após o valor de EURUSD será provavelmente ser diferente, fazendo para nós uma perda ou um ganho. Assim, decidimos fazer uma cobertura dinâmica da nossa exposição assumindo uma posição vendida parcial em EURUSD com base na volatilidade (risco para nós) e uma paragem de venda final para a parte restante da exposição. Nós rewieved a posição uma vez por dia e atualizar a venda parar. Desta forma, podemos ter uma perda máxima fixa (digamos 2 do valor do contrato) que podemos gerenciar sem problemas. Esta estratégia dinâmica de cobertura tem um grande trabalho durante anos, especialmente porque o EURUSD tem vindo a aumentar, mas também porque a volatilidade foi baixa e muito constante (cerca de 8-11). Nos últimos 3-4 meses as coisas mudaram, a volatilidade disparou e parece que não quer descer para valores mais normais. Nós pensamos que neste ambiente deve ser melhor reduzir o frame do fime do hedging eo 4h deve fazer o truque. Mas para isso precisamos automatizar a planilha e estou aqui para pedir sua ajuda. Aqui está o que a EA deve fazer (na parentesis é a célula correspondente da planilha): quando a sua colocada no gráfico o comerciante deve indicar no valor de imput: 1. O valor do contrato (C3) 2. O EURUSD relevante (C4) 3. a perda máxima permitida (C5), em seguida, a EA calculará 4. o valor do contrato em euros (C7) 5. o número de minilotos para cobrir toda a exposição (C8) 6. a volatilidade na barra actual E372) 7. Delta (G372) - esta é a quantidade de minilotos curtos que queremos ter com base na volatilidade atual e na perda máxima. 8. verifique quantos minilotes temos, compare com o Delta real e se o comércio diferente de acordo com a quantidade exata de minilotos curtos (H372) 9. calcule o preço ao qual colocamos o stop de venda (K372) - este é realmente um (F372) 10. calcular a quantidade de minilotos do stop de venda (L372) - esta é a diferença simples de toda a exposição e do delta atual 11 Alterar a antiga paragem de venda à direita de acordo com o ponto 9. e 10. Agora, se o stop de venda final for atingido parar todos os cálculos, a EA não fará outra operação (consulte a folha do exemplo 2). Esta condição deve ser preliminar ao ponto 6. Assim, a EA não deve executar o ponto 6. - 11. Se a posição atual for igual à exposição total (C8) - este evento acontecerá se do fechamento da barra e O próximo a parada de arrasto é atingido, mas também se eu vender manualmente a quantidade para ter a cobertura de exposição total. Espero ter sido claro, e também que alguém seria gastar um pouco de tempo codificação de uma boa estratégia de hedging que pode usar-se. Uma solução muito mais fácil seria simplesmente comprar opções. Também a maioria dos bancos têm produtos para importadores / exportadores que essencialmente hedge a exposição de suas faturas. Se você quiser especular contra sua quotinvoicequot você pode simplesmente trocar a volatilidade na direção oposta à sua exposição. Este poderia ser um empreendimento bastante rentável. Bem, eu sei. Mas os prêmios de opções variam enormemente. Quando volatily é elevado (como agora) podem ser caros. Também com negociação no local você tem muito mais flexibilidade. Se você precisa antecipar ou atrasar o pagamento você pode fazê-lo com pouco esforço. Opções (como swaps) tem vencimento fixo, se você precisa vendê-los cedo pode ser difícil e caro. Finalmente com opções o negócio é feito diretamente com o banco. Ela pode nos dar qualquer preço quotcorrectquot para a opção: take it or nothing. Com a troca do ponto nós podemos padronizar nosso custo (isto é sempre 2) e ter o flexibilty grande. Uma alternativa, como eu disse, poderia ser a cobertura do contrato inteiro até o pagamento, mas achamos isso não tão eficiente, uma vez que você sempre tem custo fixo (a diferença de taxas de juros Euro e USD sobre a soma inteira e todo o spread). Para parcialmente hedge é o caminho a percorrer. Tivemos grande sucesso no passado, nos salvando uma boa quantia de dinheiro. A desvantagem é um pouco de volatilidade nos livros, mas com a perda máxima predeterminada você pode dormir bem. Coberturas dinâmicas Tempo real após horas Pre-Market News Citação de Flash Resumo Citação Gráficos Interativos Configuração padrão Por favor, note que uma vez que você faça sua seleção, Ele se aplicará a todas as futuras visitas ao NASDAQ. Se, a qualquer momento, estiver interessado em voltar às nossas configurações padrão, selecione Configuração padrão acima. Se você tiver dúvidas ou tiver problemas na alteração das configurações padrão, envie um e-mail para isfeedbacknasdaq. Confirme sua seleção: Você selecionou para alterar sua configuração padrão para a Pesquisa de orçamento. Esta será agora a sua página de destino padrão, a menos que você altere sua configuração novamente ou exclua seus cookies. Tem certeza de que deseja alterar suas configurações? Temos um favor a perguntar Desabilite seu bloqueador de anúncios (ou atualize suas configurações para garantir que o javascript e os cookies estejam ativados), para que possamos continuar fornecê-lo com as novidades do mercado de primeira linha E os dados que você vem esperar de nós. O que é hedging como se relaciona com forex trading Quando um comerciante de moeda entra em um comércio com a intenção de proteger uma posição existente ou antecipada de um movimento indesejado nas taxas de câmbio de moeda estrangeira. Eles podem ser ditos ter entrado em um hedge forex. Ao utilizar uma cobertura forex corretamente, um comerciante que é longo um par de moedas estrangeiras. Pode proteger-se de risco de queda, enquanto o comerciante que é curto um par de moeda estrangeira, pode proteger contra o risco de subida. Os principais métodos de hedge operações de moeda para o varejo forex trader é através de: Spot contratos são essencialmente o tipo regular de comércio que é feita por um varejo forex trader. Como os contratos à vista têm uma data de entrega muito curta (dois dias), não são o veículo de cobertura de moeda mais eficaz. Contratos regulares spot são geralmente a razão que uma cobertura é necessária, em vez de usado como a própria cobertura. Opções de moeda estrangeira, no entanto, são um dos métodos mais populares de cobertura cambial. À semelhança das opções sobre outros tipos de valores mobiliários, a opção em moeda estrangeira confere ao adquirente o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o par de divisas a uma determinada taxa de câmbio em algum momento no futuro. Estratégias de opções regulares podem ser empregadas, tais como longas straddles. Estrangulamentos longos e spreads de touro ou urso. Para limitar o potencial de perda de um determinado comércio. Estratégia de hedge de Forex Uma estratégia de hedge de forex é desenvolvida em quatro partes, incluindo uma análise da exposição de risco de comerciantes de forex, tolerância de risco e preferência de estratégia. Estes componentes compõem o hedge forex: Analisar o risco: O profissional deve identificar que tipos de risco (s) ele está tomando na posição atual ou proposta. A partir daí, o comerciante deve identificar quais as implicações podem ser de assumir esse risco não coberto, e determinar se o risco é alto ou baixo no mercado cambial atual forex. Determinar a tolerância ao risco: Nesta etapa, o comerciante usa seus próprios níveis de tolerância ao risco, para determinar quanto do risco de posições precisa ser protegido. Nenhum comércio terá nunca risco zero é até o comerciante para determinar o nível de risco que eles estão dispostos a tomar, e quanto eles estão dispostos a pagar para remover o excesso de riscos. Determinar estratégia de hedge forex: Se estiver usando opções de moeda estrangeira para cobrir o risco do comércio de moeda, o comerciante deve determinar qual estratégia é a mais rentável. Implementar e monitorar a estratégia: Ao se certificar de que a estratégia funciona da maneira que deveria, o risco permanecerá minimizado. O mercado de troca de moeda forex é um risco, e hedging é apenas uma maneira que um comerciante pode ajudar a minimizar a quantidade de risco que assumir. Tanto de ser um comerciante é dinheiro e gestão de risco. Que ter outra ferramenta como hedging no arsenal é incrivelmente útil. Nem todos os corretores forex de varejo permitem hedging dentro de suas plataformas. Certifique-se de pesquisar plenamente o corretor que você usa antes de começar a operar. Para obter mais informações, consulte Estratégias de hedge práticas e acessíveis.